基于产业价值链的汽车金融服务体系研究
█ 丁璐斌 钱志新
摘要：汽车金融是汽车产业与金融业的融合，要充分发挥汽车金融的作用就需要对汽车金融产业价值链进行分析，探求各种汽车金融产品在汽车产业链各环节中的适用性，并不断创新汽车金融服务产品，以满足汽车产业的金融服务需求；同时，还要从产业分工的角度，创新汽车企业的汽车金融服务模式，在传统业务基础上设计汽车金融市场参与者的整体解决方案，实现汽车金融效用最大化。
汽车金融；金融产品；产业价值链分析；整体解决方案关键词：
汽车产业是世界制造业中的第一大产业，在国民经济中占有重要的战略地位。正因为汽车产业的巨大市场，各汽车厂商都奋力角逐，竞争的重点逐渐从制造领域向服务领域延伸，其中汽车金融服务已成为竞争的核心领域。
1．汽车金融概述
汽车金融就是利用各种金融工具为汽车的研发设计、生产、流通、消费等汽车产业链环节提供的金融服务。汽车金融服务的目的在于使资金在汽车产业中高效流通，促进汽车产业健康高速地发展，是汽车业与金融业相互渗透的必然结果。
汽车金融服务不仅能带动汽车产品的销售，其本身赢利能力也相当可观，已经是全球汽车产业中最具价值和活力的利润源。其中，各类金融产品是开展汽车金融服务的基础，通过合理的金融产品整合汽车产业的各项资源，使得汽车金融市场参与者有序竞争，为消费者提供完善的汽车金融服务，放大汽车产业及金融市场的价值。
2．汽车金融产业价值链分析
按照哈佛商学院教授迈克尔·波特的逻辑：“每一个企业都是在设计、生产、销售、发送和辅助其产品的过程中进行种种活动的集合体。所有这些活动可以用一个价值链来表明。”每个企业都处在产业价值链中的某一环节，一个企业要赢得和维持竞争优势不仅取决于其内部价值链，而且还取决于一个更大的价值系统（即产业价值链），在产业价值链中一个企业的价值链同其供应商、销售商以及顾客价值链连接。
从汽车全生命周期的角度可以将汽车产业价值链分为七个环节，包括研发设计、原材料获取（包括零部件外包）、制造、流通、销售、使用与服务、回收处理等，对这些环节的管理和控制能力，决定了企业的生产成本和经济效益。对于汽车企业来说，如何在激烈的市场竞争中取得优势，关键就取决于对产业价值链的管理，减少环节之间的
交易成本，提升整体效益。
汽车产业的各个环节都需要资金流的紧密配合，任何一个环节的资金短缺都会影响汽车产业的健康发展。因此，要将汽车金融作为汽车产业价值链的核心要素来加以关注，开发和选用合适的汽车金融产品，以形成完整的汽车金融服务体系。
（1）研发设计环节。
研发设计环节需要持续投入大量的资金，投资回报周期比较长，而且新车型和新技术并不一定能在市场上获得成功。这种中长期的投资，最好由资本市场来提供资金。对于已经上市或者有条件上市的汽车企业来说公开上市股权融资是最好的融资渠道；对于尚未上市的公司，私募股权融资也是一种重要途径。此阶段的汽车金融服务可以有效促进汽车技术的研发和产业的升级。
（2）原材料获取环节。
汽车生产过程中的材料成本是成本控制的重点之一，例如钢材等大宗原材料受全球市场影响很大，汽车企业可以通过原材料期货采购及期货市场买卖合约，锁定成本，规避因现货市场的商品价格波动风险而可能造成的损失。此外，国际化采购过程中，汇率波动会增加企业的采购成本，企业可以采用货币期货合约管理汇率风险。
（3）生产环节。
汽车制造对产品的生产效率和产品质量要求非常高，这在很大程度上要依靠高科技的生产设备，需要大量的资金投入，除了股权融资之外，汽车制造商还可以通过专业的金融租赁公司以融资租赁的方式获得设备。
（4）流通环节。
汽车流通环节中的汽车库存大量占用了汽车制造商的资金，同应收款一样难以及时收回。现在，汽车制造商可以将汽车库存和应收账款作为抵押为生产和营销进行融资，提高资金周转率，以创造更多的价值。目前除了金融机构
作者简介：丁璐斌，南京大学工程管理学院硕士生；钱志新，南京大学工程管理学院教授、博士生导师。
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外，企业应收账款还可抵质押给专业担保公司进行担保融资，或将应收账款质押给典当行融资等。
（5）市场销售环节。
汽车金融服务可以解决经销商的资金短缺问题，刺激经销商的销售热情。同时，通过开发丰富的金融产品，如个性化的汽车消费信贷，引导和创造汽车需求，让潜在消费者有能力买车，而且有欲望买车。此外，还可以将汽车信贷资产证券化，从资本市场上募集资金，盘活信贷资产。
（6）使用与服务环节。
在汽车的使用与服务环节，消费者可以享受汽车保险、融资租赁、汽车典当融资等汽车金融服务，满足消费者在用车过程中的金融需求。
（7）回收处理环节。
报废汽车回收、拆解和再利用是节约原生资源，实现环境保护的重要途径。随着报废汽车回收体系逐渐完善，汽车再制造等技术大力发展，其经济效益也会逐渐显现。
3．汽车金融服务整体解决方案
借鉴发达国家汽车金融发展的经验，我国“汽车产业调整与振兴规划”已经将汽车金融纳入到汽车产业发展战略之中，通过汽车金融服务来支撑汽车产业的高速发展。除了要开发和运用合适的汽车金融产品，还要研究汽车金融商业模式，将汽车金融产品这些“珍珠”串成“项链”，为相关企业设计整体解决方案，在传统业务基础上，有机融合汽车金融服务。目前，我国汽车金融市场中，主要包括汽车金融公司、商业银行、汽车制造商、汽车租赁公司、保险公司和二手车交易市场等主体。
（1）汽车制造商整体解决方案。
汽车制造是汽车产业价值链的核心环节之一，是汽车企业创造价值的源泉。在激烈的国际竞争环境下，我国汽车企业不能继续以“大而全”、“小而全”、“产供销一体化”的传统管理模式来发展汽车产业，这显然不适应当前企业持续发展的需要。汽车制造企业要想获取更大的竞争优势，最大程度地降低成本、提高效率来满足消费者的需求，就必须专注于核心竞争力的打造，实施非核心业务外包策略。
汽车制造商的核心业务有汽车关键技术研发设计、整车生产制造、供应商管理、经销商管理、生产成本控制、财务管理和市场营销方案设计等。非核心业务包括零部件生产、物流、汽车销售和售后服务等。因此，汽车制造企业整体解决方案主要包括成立汽车金融公司、零部件外包、物流外包和营销外包四个措施。
①成立汽车金融公司。
汽车金融公司可以专业化运作汽车金融相关业务，为汽车集团内部公司及汽车产业价值链上的其他企业提供一系列专业化的金融服务，包括为汽车经销商提供采购车辆贷款、营运设备贷款、展示厅建设贷款、零配件贷款以及维修设备贷款等；为消费者提供购车贷款业务、汽车融资租赁业务、客户特殊培训服务和客户金融咨询计划等；为供应商及其他汽车服务企业提供长期和短期的流动资金贷款、项目融资，以及财务顾问等一系列相关的产品和服务。
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②零部件外包。
首先，公司可以从市场采购价格更低的零部件；其次，公司可以将更多精力投入到利润回报更高的品牌推广和整车设计层面；最后，在讲求水平分工，利用全球优势的现在，公司不再是全能制造者，而是全能整合者。
③物流外包。
将采购物流、生产物流和销售物流等业务采取委托第三方物流服务商运作的方式，逐步构建起高效的供应链网络，同时实施供应链协同管理策略，进而获得汽车制造企业供应链的竞争优势。
④营销外包。
将销售渠道外包给网点多的汽车销售集团可以减少生产商管理环节和人员的开销，减低自身风险。从国外汽车市场的发展经验来看，4S店将逐渐退出汽车销售的舞台，汽车销售市场或者向汽车超市、大卖场方面转变。
（2）汽车经销商整体解决方案。
在我国汽车需求不断膨胀的今天，处在汽车产业价值链中间环节的汽车经销商的资金融通对汽车行业的发展有着举足轻重的意义。汽车经销商整体解决方案的重点就是要加强融资渠道建设和客户增值服务开发，增强经销商的盈利能力。
①融资渠道建设。
降低汽车经销商的违约风险是进一步拓展融资渠道的前提，为此，可以与商业银行采用网络金融模式、监管汽车合格证模式和保全仓库模式等进行合作。还可以引入物流公司，开展仓单质押、买方信贷和授信融资等业务。
②客户增值服务。
汽车经销商除了销售车辆之外，还可以为消费者提供“一条龙”增值服务，包括汽车信贷业务，开展客户资信调查，与银行和保险公司共同提供信贷服务；汽车保险代理，以优质的保险服务吸引客户，已经成为车险的主要兼业代理之一；汽车售后服务，充分利用其客户资源优势，为客户直接提供汽车维修、办牌发照、汽车美容、定期保养、行驶途中拋锚时的紧急救援、发生交通事故时的现场处理与维护权益等。
（3）汽车保险公司整体解决方案。
汽车保险是汽车金融的重要业务领域之一，伴随着汽车进入百姓的日常生活，汽车保险正逐步成为与人们生活密切相关的经济活动。但是目前，我国车险市场运行体系还不成熟，保险公司之间存在恶性价格竞争，拒绝赔付和拖延赔付的问题，此外客户、定损员和汽车维修公司串通骗保的情况也不在少数。因此，汽车保险公司整体解决方案应以“抓住核心业务，合理分工”的产业链思维，抓住车险产品开发、定价和风险控制等核心业务，将车险上游的销售业务和下游的理赔服务外包，提高服务效率，控制成本。
①保险销售外包。
即将车险销售业务全部外包给以专业代理、专业经纪和兼业代理为主的分销商，有效地降低汽车保险公司的运营成本。
②理赔服务外包。
即将保险公司将所有（或部分）的理赔业务外包给专业的保险公估公司、律师事务所和汽车维修服务提供商。在促进各代理公司和专业保险公估公司发展的同时，缓解客户的“理赔难”问题，促进车险管理与服务的提升，还可以解决人才不足和服务网络不足的问题，有利于业务的快速发展。
③与汽车金融公司合作。
随着汽车金融公司个人汽车消费信贷业务的快速发展，汽车金融公司也将成为一个重要的车险兼业代理。此外，汽车集团也开始入主保险公司，2005年3月由上海汽车集团作为最大股东的安邦财产保险股份有限公司正式开业，主攻汽车保险业务；同时，保险公司也开始入主汽车金融公司，如中银集团保险有限公司就持有东风标致雪铁龙汽车金融有限公司50%的股权。因此，两者合作开展汽车金融业务是一个重大的发展趋势。
④重视事先防范风险。
保险公司应利用其风险管理的专业优势，通过对道路交通事故的研究，有针对性地对投保人进行安全教育，加强汽车出险前的安全服务，整合社会资源，降低客户的出险率等。
（4）汽车金融公司整体解决方案。
从1998年商业银行开始做汽车消费信贷业务，到2004年第一家汽车金融公司成立，我国汽车金融服务市场远未成熟。由于金融政策的限制汽车金融公司当前的融资渠道有限，汽车金融公司和商业银行将会在汽车金融发展的初期共同分享汽车金融市场这个大蛋糕。随着我国金融市场越来越成熟，汽车金融公司由于其在汽车领域的专业性会逐渐占据主导地位。
①汽车金融公司与银行合作经营阶段的整体解决方案。
在合作经营的现阶段，由于商业银行和汽车金融公司各有一些优势领域，两者应该有所侧重，共同开发汽车金融市场，实现优势互补，以达到双赢的目的。
其中，汽车金融公司和汽车集团联系非常紧密，对汽车行业有较强的把握能力，因此，与汽车制造商的上下游企业比较容易建立互信，开展汽车金融业务合作。首先，汽车金融公司与汽车制造商通常同属于一个汽车集团，能够设计较符合汽车制造商的金融产品，包括订单融资、应收帐款融资等；其次，汽车金融公司对原材料供应商抵押品的审核及价值判断能力比较强，具有较强的风险控制能力，如应收帐款融资、库存融资等；最后，汽车金融公司与汽车经销商的业务联系比较紧密，能够为汽车经销商提供更为专业的服务，与银行相比也是具有一定竞争力的。
商业银行的优势领域在于与经销商和消费者的联系广泛，而且银行资金利息相对较低，对于利润空间有限的经销商来说是一个很重要的影响因素。此外，银行的营业网点非常多，便于消费者办理汽车消费信贷、汽车保险等业
务。
②汽车金融公司主导经营阶段的整体解决方案。汽车行业是一个技术性很强的行业，要求金融机构在进行融资评估时要掌握很高的专业知识，对产品有深刻的了解，除了制造商自己的金融公司之外，其他机构很难达到。因此，从市场分工的角度来看，汽车金融公司将主导未来的汽车金融市场，而商业银行逐步变成汽车金融公司的服务商，为汽车金融公司提供服务和资金。汽车金融公司可以从业务拓展、融资渠道拓展以及加强各方合作入手，加速这一进程。
a．拓展业务。国外汽车金融公司的具体业务主要包括内部财务服务、资金管理；外部融资、产品促销、信用服务、租赁业务、保险业务等等。我国汽车金融公司应利用其了解汽车行业的优势，在政策允许范围内尽可能开拓新的业务，为消费者提供更优质的增值服务。
b．拓展融资渠道。国家在振兴和调整汽车产业的时候也充分重视汽车金融的作用，支持汽车集团成立汽车金融公司，并且也逐渐放宽了其融资的限制，允许汽车金融公司发行金融债和从事同业拆借。但还需进一步引导政策转变，进一步拓展融资渠道，包括发行商业票据、吸纳购车储蓄、引入战略投资者等方式，建立多元化的融资渠道。
c．加强各方合作。汽车金融公司虽然在汽车金融领域有一定的优势，但是要保持这些优势就必须加强与汽车金融市场各参与方的合作。包括商业银行、保险公司和信用调查机构等。
4．总结
汽车金融是汽车产业的“血液”，汽车金融服务应当贯穿汽车产业价值链，并不断向系统化和专业化方向发展。一方面，在汽车产业链各个环节运用各种金融工具设计适用的金融产品，为消费者提供更丰富的汽车金融服务；另一方面，汽车金融服务提供商应当在汽车金融产品设计、业务开发和风险管理等方面不断积累经验，整合汽车产业中的各项资源，以专业化经营为基础，以合理分工为保障，以合作共赢为目标共同打造汽车金融服务体系，促进汽车产业健康、快速地发展。
参考文献
[1] 钱志新．产业金融[M]．南京：江苏人民出版社，2010：262-274．
[2] 马均，倪明辉，等．汽车金融服务[M]．北京：北京理工大学出版社，2007：27-28．
[3] 蒲炳中．国内外汽车金融公司比较及策略研究[D]．西南财经大学：国内外汽车金融公司比较及策略研究，2008（5）：30-34．
[4] 陶冶．浅析我国汽车金融服务业[J]．中国流通经济，2007（12）：55-57．
(编辑：庄雨婷)
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基于产业价值链的汽车金融服务体系研究
█ 丁璐斌 钱志新
摘要：汽车金融是汽车产业与金融业的融合，要充分发挥汽车金融的作用就需要对汽车金融产业价值链进行分析，探求各种汽车金融产品在汽车产业链各环节中的适用性，并不断创新汽车金融服务产品，以满足汽车产业的金融服务需求；同时，还要从产业分工的角度，创新汽车企业的汽车金融服务模式，在传统业务基础上设计汽车金融市场参与者的整体解决方案，实现汽车金融效用最大化。
汽车金融；金融产品；产业价值链分析；整体解决方案关键词：
汽车产业是世界制造业中的第一大产业，在国民经济中占有重要的战略地位。正因为汽车产业的巨大市场，各汽车厂商都奋力角逐，竞争的重点逐渐从制造领域向服务领域延伸，其中汽车金融服务已成为竞争的核心领域。
1．汽车金融概述
汽车金融就是利用各种金融工具为汽车的研发设计、生产、流通、消费等汽车产业链环节提供的金融服务。汽车金融服务的目的在于使资金在汽车产业中高效流通，促进汽车产业健康高速地发展，是汽车业与金融业相互渗透的必然结果。
汽车金融服务不仅能带动汽车产品的销售，其本身赢利能力也相当可观，已经是全球汽车产业中最具价值和活力的利润源。其中，各类金融产品是开展汽车金融服务的基础，通过合理的金融产品整合汽车产业的各项资源，使得汽车金融市场参与者有序竞争，为消费者提供完善的汽车金融服务，放大汽车产业及金融市场的价值。
2．汽车金融产业价值链分析
按照哈佛商学院教授迈克尔·波特的逻辑：“每一个企业都是在设计、生产、销售、发送和辅助其产品的过程中进行种种活动的集合体。所有这些活动可以用一个价值链来表明。”每个企业都处在产业价值链中的某一环节，一个企业要赢得和维持竞争优势不仅取决于其内部价值链，而且还取决于一个更大的价值系统（即产业价值链），在产业价值链中一个企业的价值链同其供应商、销售商以及顾客价值链连接。
从汽车全生命周期的角度可以将汽车产业价值链分为七个环节，包括研发设计、原材料获取（包括零部件外包）、制造、流通、销售、使用与服务、回收处理等，对这些环节的管理和控制能力，决定了企业的生产成本和经济效益。对于汽车企业来说，如何在激烈的市场竞争中取得优势，关键就取决于对产业价值链的管理，减少环节之间的
交易成本，提升整体效益。
汽车产业的各个环节都需要资金流的紧密配合，任何一个环节的资金短缺都会影响汽车产业的健康发展。因此，要将汽车金融作为汽车产业价值链的核心要素来加以关注，开发和选用合适的汽车金融产品，以形成完整的汽车金融服务体系。
（1）研发设计环节。
研发设计环节需要持续投入大量的资金，投资回报周期比较长，而且新车型和新技术并不一定能在市场上获得成功。这种中长期的投资，最好由资本市场来提供资金。对于已经上市或者有条件上市的汽车企业来说公开上市股权融资是最好的融资渠道；对于尚未上市的公司，私募股权融资也是一种重要途径。此阶段的汽车金融服务可以有效促进汽车技术的研发和产业的升级。
（2）原材料获取环节。
汽车生产过程中的材料成本是成本控制的重点之一，例如钢材等大宗原材料受全球市场影响很大，汽车企业可以通过原材料期货采购及期货市场买卖合约，锁定成本，规避因现货市场的商品价格波动风险而可能造成的损失。此外，国际化采购过程中，汇率波动会增加企业的采购成本，企业可以采用货币期货合约管理汇率风险。
（3）生产环节。
汽车制造对产品的生产效率和产品质量要求非常高，这在很大程度上要依靠高科技的生产设备，需要大量的资金投入，除了股权融资之外，汽车制造商还可以通过专业的金融租赁公司以融资租赁的方式获得设备。
（4）流通环节。
汽车流通环节中的汽车库存大量占用了汽车制造商的资金，同应收款一样难以及时收回。现在，汽车制造商可以将汽车库存和应收账款作为抵押为生产和营销进行融资，提高资金周转率，以创造更多的价值。目前除了金融机构
作者简介：丁璐斌，南京大学工程管理学院硕士生；钱志新，南京大学工程管理学院教授、博士生导师。
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外，企业应收账款还可抵质押给专业担保公司进行担保融资，或将应收账款质押给典当行融资等。
（5）市场销售环节。
汽车金融服务可以解决经销商的资金短缺问题，刺激经销商的销售热情。同时，通过开发丰富的金融产品，如个性化的汽车消费信贷，引导和创造汽车需求，让潜在消费者有能力买车，而且有欲望买车。此外，还可以将汽车信贷资产证券化，从资本市场上募集资金，盘活信贷资产。
（6）使用与服务环节。
在汽车的使用与服务环节，消费者可以享受汽车保险、融资租赁、汽车典当融资等汽车金融服务，满足消费者在用车过程中的金融需求。
（7）回收处理环节。
报废汽车回收、拆解和再利用是节约原生资源，实现环境保护的重要途径。随着报废汽车回收体系逐渐完善，汽车再制造等技术大力发展，其经济效益也会逐渐显现。
3．汽车金融服务整体解决方案
借鉴发达国家汽车金融发展的经验，我国“汽车产业调整与振兴规划”已经将汽车金融纳入到汽车产业发展战略之中，通过汽车金融服务来支撑汽车产业的高速发展。除了要开发和运用合适的汽车金融产品，还要研究汽车金融商业模式，将汽车金融产品这些“珍珠”串成“项链”，为相关企业设计整体解决方案，在传统业务基础上，有机融合汽车金融服务。目前，我国汽车金融市场中，主要包括汽车金融公司、商业银行、汽车制造商、汽车租赁公司、保险公司和二手车交易市场等主体。
（1）汽车制造商整体解决方案。
汽车制造是汽车产业价值链的核心环节之一，是汽车企业创造价值的源泉。在激烈的国际竞争环境下，我国汽车企业不能继续以“大而全”、“小而全”、“产供销一体化”的传统管理模式来发展汽车产业，这显然不适应当前企业持续发展的需要。汽车制造企业要想获取更大的竞争优势，最大程度地降低成本、提高效率来满足消费者的需求，就必须专注于核心竞争力的打造，实施非核心业务外包策略。
汽车制造商的核心业务有汽车关键技术研发设计、整车生产制造、供应商管理、经销商管理、生产成本控制、财务管理和市场营销方案设计等。非核心业务包括零部件生产、物流、汽车销售和售后服务等。因此，汽车制造企业整体解决方案主要包括成立汽车金融公司、零部件外包、物流外包和营销外包四个措施。
①成立汽车金融公司。
汽车金融公司可以专业化运作汽车金融相关业务，为汽车集团内部公司及汽车产业价值链上的其他企业提供一系列专业化的金融服务，包括为汽车经销商提供采购车辆贷款、营运设备贷款、展示厅建设贷款、零配件贷款以及维修设备贷款等；为消费者提供购车贷款业务、汽车融资租赁业务、客户特殊培训服务和客户金融咨询计划等；为供应商及其他汽车服务企业提供长期和短期的流动资金贷款、项目融资，以及财务顾问等一系列相关的产品和服务。
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②零部件外包。
首先，公司可以从市场采购价格更低的零部件；其次，公司可以将更多精力投入到利润回报更高的品牌推广和整车设计层面；最后，在讲求水平分工，利用全球优势的现在，公司不再是全能制造者，而是全能整合者。
③物流外包。
将采购物流、生产物流和销售物流等业务采取委托第三方物流服务商运作的方式，逐步构建起高效的供应链网络，同时实施供应链协同管理策略，进而获得汽车制造企业供应链的竞争优势。
④营销外包。
将销售渠道外包给网点多的汽车销售集团可以减少生产商管理环节和人员的开销，减低自身风险。从国外汽车市场的发展经验来看，4S店将逐渐退出汽车销售的舞台，汽车销售市场或者向汽车超市、大卖场方面转变。
（2）汽车经销商整体解决方案。
在我国汽车需求不断膨胀的今天，处在汽车产业价值链中间环节的汽车经销商的资金融通对汽车行业的发展有着举足轻重的意义。汽车经销商整体解决方案的重点就是要加强融资渠道建设和客户增值服务开发，增强经销商的盈利能力。
①融资渠道建设。
降低汽车经销商的违约风险是进一步拓展融资渠道的前提，为此，可以与商业银行采用网络金融模式、监管汽车合格证模式和保全仓库模式等进行合作。还可以引入物流公司，开展仓单质押、买方信贷和授信融资等业务。
②客户增值服务。
汽车经销商除了销售车辆之外，还可以为消费者提供“一条龙”增值服务，包括汽车信贷业务，开展客户资信调查，与银行和保险公司共同提供信贷服务；汽车保险代理，以优质的保险服务吸引客户，已经成为车险的主要兼业代理之一；汽车售后服务，充分利用其客户资源优势，为客户直接提供汽车维修、办牌发照、汽车美容、定期保养、行驶途中拋锚时的紧急救援、发生交通事故时的现场处理与维护权益等。
（3）汽车保险公司整体解决方案。
汽车保险是汽车金融的重要业务领域之一，伴随着汽车进入百姓的日常生活，汽车保险正逐步成为与人们生活密切相关的经济活动。但是目前，我国车险市场运行体系还不成熟，保险公司之间存在恶性价格竞争，拒绝赔付和拖延赔付的问题，此外客户、定损员和汽车维修公司串通骗保的情况也不在少数。因此，汽车保险公司整体解决方案应以“抓住核心业务，合理分工”的产业链思维，抓住车险产品开发、定价和风险控制等核心业务，将车险上游的销售业务和下游的理赔服务外包，提高服务效率，控制成本。
①保险销售外包。
即将车险销售业务全部外包给以专业代理、专业经纪和兼业代理为主的分销商，有效地降低汽车保险公司的运营成本。
②理赔服务外包。
即将保险公司将所有（或部分）的理赔业务外包给专业的保险公估公司、律师事务所和汽车维修服务提供商。在促进各代理公司和专业保险公估公司发展的同时，缓解客户的“理赔难”问题，促进车险管理与服务的提升，还可以解决人才不足和服务网络不足的问题，有利于业务的快速发展。
③与汽车金融公司合作。
随着汽车金融公司个人汽车消费信贷业务的快速发展，汽车金融公司也将成为一个重要的车险兼业代理。此外，汽车集团也开始入主保险公司，2005年3月由上海汽车集团作为最大股东的安邦财产保险股份有限公司正式开业，主攻汽车保险业务；同时，保险公司也开始入主汽车金融公司，如中银集团保险有限公司就持有东风标致雪铁龙汽车金融有限公司50%的股权。因此，两者合作开展汽车金融业务是一个重大的发展趋势。
④重视事先防范风险。
保险公司应利用其风险管理的专业优势，通过对道路交通事故的研究，有针对性地对投保人进行安全教育，加强汽车出险前的安全服务，整合社会资源，降低客户的出险率等。
（4）汽车金融公司整体解决方案。
从1998年商业银行开始做汽车消费信贷业务，到2004年第一家汽车金融公司成立，我国汽车金融服务市场远未成熟。由于金融政策的限制汽车金融公司当前的融资渠道有限，汽车金融公司和商业银行将会在汽车金融发展的初期共同分享汽车金融市场这个大蛋糕。随着我国金融市场越来越成熟，汽车金融公司由于其在汽车领域的专业性会逐渐占据主导地位。
①汽车金融公司与银行合作经营阶段的整体解决方案。
在合作经营的现阶段，由于商业银行和汽车金融公司各有一些优势领域，两者应该有所侧重，共同开发汽车金融市场，实现优势互补，以达到双赢的目的。
其中，汽车金融公司和汽车集团联系非常紧密，对汽车行业有较强的把握能力，因此，与汽车制造商的上下游企业比较容易建立互信，开展汽车金融业务合作。首先，汽车金融公司与汽车制造商通常同属于一个汽车集团，能够设计较符合汽车制造商的金融产品，包括订单融资、应收帐款融资等；其次，汽车金融公司对原材料供应商抵押品的审核及价值判断能力比较强，具有较强的风险控制能力，如应收帐款融资、库存融资等；最后，汽车金融公司与汽车经销商的业务联系比较紧密，能够为汽车经销商提供更为专业的服务，与银行相比也是具有一定竞争力的。
商业银行的优势领域在于与经销商和消费者的联系广泛，而且银行资金利息相对较低，对于利润空间有限的经销商来说是一个很重要的影响因素。此外，银行的营业网点非常多，便于消费者办理汽车消费信贷、汽车保险等业
务。
②汽车金融公司主导经营阶段的整体解决方案。汽车行业是一个技术性很强的行业，要求金融机构在进行融资评估时要掌握很高的专业知识，对产品有深刻的了解，除了制造商自己的金融公司之外，其他机构很难达到。因此，从市场分工的角度来看，汽车金融公司将主导未来的汽车金融市场，而商业银行逐步变成汽车金融公司的服务商，为汽车金融公司提供服务和资金。汽车金融公司可以从业务拓展、融资渠道拓展以及加强各方合作入手，加速这一进程。
a．拓展业务。国外汽车金融公司的具体业务主要包括内部财务服务、资金管理；外部融资、产品促销、信用服务、租赁业务、保险业务等等。我国汽车金融公司应利用其了解汽车行业的优势，在政策允许范围内尽可能开拓新的业务，为消费者提供更优质的增值服务。
b．拓展融资渠道。国家在振兴和调整汽车产业的时候也充分重视汽车金融的作用，支持汽车集团成立汽车金融公司，并且也逐渐放宽了其融资的限制，允许汽车金融公司发行金融债和从事同业拆借。但还需进一步引导政策转变，进一步拓展融资渠道，包括发行商业票据、吸纳购车储蓄、引入战略投资者等方式，建立多元化的融资渠道。
c．加强各方合作。汽车金融公司虽然在汽车金融领域有一定的优势，但是要保持这些优势就必须加强与汽车金融市场各参与方的合作。包括商业银行、保险公司和信用调查机构等。
4．总结
汽车金融是汽车产业的“血液”，汽车金融服务应当贯穿汽车产业价值链，并不断向系统化和专业化方向发展。一方面，在汽车产业链各个环节运用各种金融工具设计适用的金融产品，为消费者提供更丰富的汽车金融服务；另一方面，汽车金融服务提供商应当在汽车金融产品设计、业务开发和风险管理等方面不断积累经验，整合汽车产业中的各项资源，以专业化经营为基础，以合理分工为保障，以合作共赢为目标共同打造汽车金融服务体系，促进汽车产业健康、快速地发展。
参考文献
[1] 钱志新．产业金融[M]．南京：江苏人民出版社，2010：262-274．
[2] 马均，倪明辉，等．汽车金融服务[M]．北京：北京理工大学出版社，2007：27-28．
[3] 蒲炳中．国内外汽车金融公司比较及策略研究[D]．西南财经大学：国内外汽车金融公司比较及策略研究，2008（5）：30-34．
[4] 陶冶．浅析我国汽车金融服务业[J]．中国流通经济，2007（12）：55-57．
(编辑：庄雨婷)
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