财务副总面试题
一、资料:甲股份有限公司是一家大型国有控股企业。2005年3月,甲股份有限公司所在地财政局在对其进行会计检查时,发现甲股份有限公司2004年度发生下列事项:
1、2004年3月,公司董事长胡某主持召开董事会会议,研究进一步加强会计工作问题。根据公司经理的提名,会议决定增设1名副经理主管财会工作,现任总会计师配合其工作。
2、2004年5月,公司会计科负责收入、费用账目登记工作的会计张某申请休产假。因会计科长出差在外,主管财会工作的副经理指定出纳员王某兼管会计张某的工作,并指示出纳员王某与会计张某办理了会计工作交接手续。
3、2004年6月,公司出纳王某通过同学关系,收回乙公司欠款4万元。该欠款属于坏账,已被注销。公司董事长胡某指示出纳王某将该笔收入在公司会计账册之外另行登记保管,以备业务招待用。
4、2004年8月,会计科长退休。经总经理提议,公司董事会决定聘任自参加工作以来一直从事文秘工作的办公室副主任李某为会计科科长。
5、2004年12月,针对公司产品滞销、年度经营亏损已成定局的情况,公司董事长胡某指使会计科科长李某、会计张某在会计报表上做—些“技术处理”,确保“实现”年初定下的盈利100万元的目标。会计科有关人员遵照办理。 6、2005年2月,公司财务会计报告经主管财会工作的副经理、总会计师、会计科长签名并盖章后报出,公司董事长胡某因出差在外,未在财务会计报告上签章。 要求根据上述情况和有关法律、法规、制度规定,回答下列问题:
(1)该公司增设主管财会工作的副经理是否符合法律规定?简要说明理由。 (2)该公司指定出纳员兼管会计工作是否符合法律、制度规定?简要说明理由。 (3)董事长胡某指示出纳王某将已被注销的坏账收入4万元,在公司会计账册之外另行登记保管,违反了哪些法律、制度的规定?应承担哪些法律责任? (4)公司董事会决定聘任办公室副主任李某为会计科科长是否符合法律规定?简要说明理由。
(5)该公司董事长胡某指使会计科科长李某、会计张某在会计报表上做一些“技术处理”,使公司由亏损变为盈利的行为属于何种违法行为?应承担哪些法律责任?
(6)该公司董事长胡某是否应当在对外报出的财务会计报告上签名并盖章?简要说明理由。
二、乙股份有限公司为上市公司。2004年12月31日,公司的资产总额为25亿元,负债总额为10亿元,所有者权益为15亿元,其中,股本为1亿元(每股面值1元)。2004年度公司实现凈利润3000万元。公司实行当年凈利润全部分配的股利政策。
为了保持利润较大幅度增长,并使股东获得良好的投资回报,公司决定投资建设一套热电联产系统项目,计划总投资5亿元,建设期为1年。公司管理层要求财会部提出对该项目的融资方案。财会部以公司2004年相关数据为基础,经过测算,提出了以下三个融资方案: 方案一:发行公司债券
公司发行公司债券5亿元,期限为5年,年利率为6%,每年年末支付利息,到期一次还本。项目投产后至还款前,公司每年凈利润将达到3600万元。 方案二:发行可转换公司债券
公司按照面值发行3年期可转换公司债券5亿元,每张面值100元,共计500万张,票面利率为6%,每年年末支付利息。项目投产后至转股前,公司每年凈利润将达到4600万元。
可转换公司债券转股价为25元。预计公司可转换债券在2007年1月将会全部转换为股权,因此公司在3年后将会增加股份2000万股。转股后,每年凈利润将因利息费用减少而增加500万元。 方案三:发行公司股票
公司增发股票5000万股,每股发行价为10元。项目投产后,公司每年凈利润将达到5000万元。
为便于分析起见,假设以下情况:
(1)不考虑税收因素以及提取法定公积金和法定公益金的因素; (2)不考虑公司债券、可转换公司债券及股票发行费用;
(3)2005年初,融资方案已实施且资金到位,项目建设从2005年1月1日起实施并于年末完工,2006年1月1日正式投入生产。 要求:
1.分别分析项目投产后3年间(2006年至2008年)三个融资方案对公司资产负债率和每股收益的影响。
2.从公司股东获得良好回报的角度,判断选择哪一个融资方案最佳,并简要说明理由。
三: 在总结某知名企业集团破产的过程中,人们发现如下情况:
资料一:为了满足公司大规模扩张的需要,为把资金从上市公司转移出来,集团采取以上市公司存款为大股东贷款担保的方式“掏钱”。在难以得到上市公司过半数董事同意的情况下,集团制造虚假的上市公司董事会决议:一是未经授权代理董事签字;二是非董事人员或前任董事在决议上签字。为了便于控制,三年来公司高管和董事会成员频繁更换,仅董事长就更换4人,最近一次董事会成员更是几乎全部更换,仅保留一位原董事。公司的重大决策听命于个别核心人物,董事会对公司实际控制人未形成有效约束。由于一股独大和股权分置的股权结构,股东大会也无法对大股东和实际控制人肆意侵吞上市公司利益的行为形成制约。
资料二:在该集团,长期以来不少公司高层“把公司的钱装进自己的兜”,一些中层更是把公司用于奖励员工的奖金截留提成,业务人员则签署大量的虚假合同来骗取提成。
资料三:在公司快速发展的过程中,被鲜花和掌声陶醉的公司管理层听不进任何不同意见。一位资深高层曾委婉地对时任董事长身边人员的某些做法提出批评时,被该董事长当场驳回。此后,员工再也不敢、也不愿向上层提意见,信息沟通系统几乎不存在。会计信息系统由管理层随意控制,高层管理者把“公司钱揣入自己腰包”。在该公司,信息系统已经不再是一个管理和控制的工具,而是高层管理者的话筒,信息随其意愿而变。
资料四:公司早在1997年就有了审计部。然而内部审计部门的运作情况极不理想,很少对内部控制运行情况进行监督,也未就附属公司管理失控、部分管理者“把公司钱装进自己兜里”等重大风险点进行报告。在一定程度上,内部审计部门的作用主要是做给银行和政府部门看的,是公司获取政府青睐和取得银行贷款的“道具”。重大决策,包括重大对外担保、大额资金划转等都是由公司个
别管理人员以邮件的形式授权或通过邮件发出划款指令,其它人员及内部审计部门全无发言权。 要求:
(1)资料一反映了该公司哪方面的问题?简单阐明理由。 (2)简述COSO内部控制框架的构成要素和常见的内部控制活动。 (3)资料二反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
(4)资料三反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
(5)资料四反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
四: 1.甲公司是一家家具生产企业。2008年,甲公司在现有产品P-I的基础上成功研制出第二代产品P-Ⅱ。如果第二代产品投产,需要新购置成本为10000000元的设备一台,税法规定该设备使用期为5年,采用直线法计提折旧,预计残值率为5%。第5年年末,该设备预计市场价值为1000000元(假定第5年年末P-Ⅱ停产)。财务部门估计每年固定成本为600000元(不含折旧费),变动成本为200元/盒。另,新设备投产初期需要投入净营运资金3000000元。净营运资金于第5年年末全额收回。 新产品P-Ⅱ投产后,预计年销售量为50000台,销售价格为300元/台。同时,由于产品P-I与新产品P-Ⅱ存在竞争关系,新产品P-Ⅱ投产后会使产品P-I的每年经营现金净流量减少545000元。
新产品P-Ⅱ项目的β系数为1.4。甲公司的债务权益比为4:6(假设资本结构保持不变),债务融资成本为8%(税前)。甲公司适用的公司所得税税率为25%。资本市场中的无风险利率为4%,市场组合的预期报酬率为9%。假定经营现金流入在每年年末取得。 要求:
(1)计算产品P-Ⅱ投资决策分析时适用的折现率。
(2)计算产品P-Ⅱ投资的初始现金流量、第5年年末现金流量净额。 (3)计算产品P-Ⅱ投资的净现值。
参考: (1)复利现值系数表
(2)普通年金现值系数表
本试卷使用的正态分布下的累积概率表[N(d)]如下:
本试卷使用的自然对数表如下:
财务副总面试题
一、资料:甲股份有限公司是一家大型国有控股企业。2005年3月,甲股份有限公司所在地财政局在对其进行会计检查时,发现甲股份有限公司2004年度发生下列事项:
1、2004年3月,公司董事长胡某主持召开董事会会议,研究进一步加强会计工作问题。根据公司经理的提名,会议决定增设1名副经理主管财会工作,现任总会计师配合其工作。
2、2004年5月,公司会计科负责收入、费用账目登记工作的会计张某申请休产假。因会计科长出差在外,主管财会工作的副经理指定出纳员王某兼管会计张某的工作,并指示出纳员王某与会计张某办理了会计工作交接手续。
3、2004年6月,公司出纳王某通过同学关系,收回乙公司欠款4万元。该欠款属于坏账,已被注销。公司董事长胡某指示出纳王某将该笔收入在公司会计账册之外另行登记保管,以备业务招待用。
4、2004年8月,会计科长退休。经总经理提议,公司董事会决定聘任自参加工作以来一直从事文秘工作的办公室副主任李某为会计科科长。
5、2004年12月,针对公司产品滞销、年度经营亏损已成定局的情况,公司董事长胡某指使会计科科长李某、会计张某在会计报表上做—些“技术处理”,确保“实现”年初定下的盈利100万元的目标。会计科有关人员遵照办理。 6、2005年2月,公司财务会计报告经主管财会工作的副经理、总会计师、会计科长签名并盖章后报出,公司董事长胡某因出差在外,未在财务会计报告上签章。 要求根据上述情况和有关法律、法规、制度规定,回答下列问题:
(1)该公司增设主管财会工作的副经理是否符合法律规定?简要说明理由。 (2)该公司指定出纳员兼管会计工作是否符合法律、制度规定?简要说明理由。 (3)董事长胡某指示出纳王某将已被注销的坏账收入4万元,在公司会计账册之外另行登记保管,违反了哪些法律、制度的规定?应承担哪些法律责任? (4)公司董事会决定聘任办公室副主任李某为会计科科长是否符合法律规定?简要说明理由。
(5)该公司董事长胡某指使会计科科长李某、会计张某在会计报表上做一些“技术处理”,使公司由亏损变为盈利的行为属于何种违法行为?应承担哪些法律责任?
(6)该公司董事长胡某是否应当在对外报出的财务会计报告上签名并盖章?简要说明理由。
二、乙股份有限公司为上市公司。2004年12月31日,公司的资产总额为25亿元,负债总额为10亿元,所有者权益为15亿元,其中,股本为1亿元(每股面值1元)。2004年度公司实现凈利润3000万元。公司实行当年凈利润全部分配的股利政策。
为了保持利润较大幅度增长,并使股东获得良好的投资回报,公司决定投资建设一套热电联产系统项目,计划总投资5亿元,建设期为1年。公司管理层要求财会部提出对该项目的融资方案。财会部以公司2004年相关数据为基础,经过测算,提出了以下三个融资方案: 方案一:发行公司债券
公司发行公司债券5亿元,期限为5年,年利率为6%,每年年末支付利息,到期一次还本。项目投产后至还款前,公司每年凈利润将达到3600万元。 方案二:发行可转换公司债券
公司按照面值发行3年期可转换公司债券5亿元,每张面值100元,共计500万张,票面利率为6%,每年年末支付利息。项目投产后至转股前,公司每年凈利润将达到4600万元。
可转换公司债券转股价为25元。预计公司可转换债券在2007年1月将会全部转换为股权,因此公司在3年后将会增加股份2000万股。转股后,每年凈利润将因利息费用减少而增加500万元。 方案三:发行公司股票
公司增发股票5000万股,每股发行价为10元。项目投产后,公司每年凈利润将达到5000万元。
为便于分析起见,假设以下情况:
(1)不考虑税收因素以及提取法定公积金和法定公益金的因素; (2)不考虑公司债券、可转换公司债券及股票发行费用;
(3)2005年初,融资方案已实施且资金到位,项目建设从2005年1月1日起实施并于年末完工,2006年1月1日正式投入生产。 要求:
1.分别分析项目投产后3年间(2006年至2008年)三个融资方案对公司资产负债率和每股收益的影响。
2.从公司股东获得良好回报的角度,判断选择哪一个融资方案最佳,并简要说明理由。
三: 在总结某知名企业集团破产的过程中,人们发现如下情况:
资料一:为了满足公司大规模扩张的需要,为把资金从上市公司转移出来,集团采取以上市公司存款为大股东贷款担保的方式“掏钱”。在难以得到上市公司过半数董事同意的情况下,集团制造虚假的上市公司董事会决议:一是未经授权代理董事签字;二是非董事人员或前任董事在决议上签字。为了便于控制,三年来公司高管和董事会成员频繁更换,仅董事长就更换4人,最近一次董事会成员更是几乎全部更换,仅保留一位原董事。公司的重大决策听命于个别核心人物,董事会对公司实际控制人未形成有效约束。由于一股独大和股权分置的股权结构,股东大会也无法对大股东和实际控制人肆意侵吞上市公司利益的行为形成制约。
资料二:在该集团,长期以来不少公司高层“把公司的钱装进自己的兜”,一些中层更是把公司用于奖励员工的奖金截留提成,业务人员则签署大量的虚假合同来骗取提成。
资料三:在公司快速发展的过程中,被鲜花和掌声陶醉的公司管理层听不进任何不同意见。一位资深高层曾委婉地对时任董事长身边人员的某些做法提出批评时,被该董事长当场驳回。此后,员工再也不敢、也不愿向上层提意见,信息沟通系统几乎不存在。会计信息系统由管理层随意控制,高层管理者把“公司钱揣入自己腰包”。在该公司,信息系统已经不再是一个管理和控制的工具,而是高层管理者的话筒,信息随其意愿而变。
资料四:公司早在1997年就有了审计部。然而内部审计部门的运作情况极不理想,很少对内部控制运行情况进行监督,也未就附属公司管理失控、部分管理者“把公司钱装进自己兜里”等重大风险点进行报告。在一定程度上,内部审计部门的作用主要是做给银行和政府部门看的,是公司获取政府青睐和取得银行贷款的“道具”。重大决策,包括重大对外担保、大额资金划转等都是由公司个
别管理人员以邮件的形式授权或通过邮件发出划款指令,其它人员及内部审计部门全无发言权。 要求:
(1)资料一反映了该公司哪方面的问题?简单阐明理由。 (2)简述COSO内部控制框架的构成要素和常见的内部控制活动。 (3)资料二反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
(4)资料三反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
(5)资料四反映了该公司COSO报告要素中的哪些方面出现了问题?简单阐明理由。
四: 1.甲公司是一家家具生产企业。2008年,甲公司在现有产品P-I的基础上成功研制出第二代产品P-Ⅱ。如果第二代产品投产,需要新购置成本为10000000元的设备一台,税法规定该设备使用期为5年,采用直线法计提折旧,预计残值率为5%。第5年年末,该设备预计市场价值为1000000元(假定第5年年末P-Ⅱ停产)。财务部门估计每年固定成本为600000元(不含折旧费),变动成本为200元/盒。另,新设备投产初期需要投入净营运资金3000000元。净营运资金于第5年年末全额收回。 新产品P-Ⅱ投产后,预计年销售量为50000台,销售价格为300元/台。同时,由于产品P-I与新产品P-Ⅱ存在竞争关系,新产品P-Ⅱ投产后会使产品P-I的每年经营现金净流量减少545000元。
新产品P-Ⅱ项目的β系数为1.4。甲公司的债务权益比为4:6(假设资本结构保持不变),债务融资成本为8%(税前)。甲公司适用的公司所得税税率为25%。资本市场中的无风险利率为4%,市场组合的预期报酬率为9%。假定经营现金流入在每年年末取得。 要求:
(1)计算产品P-Ⅱ投资决策分析时适用的折现率。
(2)计算产品P-Ⅱ投资的初始现金流量、第5年年末现金流量净额。 (3)计算产品P-Ⅱ投资的净现值。
参考: (1)复利现值系数表
(2)普通年金现值系数表
本试卷使用的正态分布下的累积概率表[N(d)]如下:
本试卷使用的自然对数表如下: